大家好，今天小编关注到一个比较有意思的话题，就是关于梦见买的机票却坐着高铁的问题，于是小编就整理了1个相关介绍梦见买的机票却坐着高铁的解答，让我们一起看看吧。
什么是期权？期权有什么特点？
不请自来，15年2月9日上证50ETF期权正式上市，紧接着豆粕期权、白糖期权也相继上市，特别是今年个股期权也逐渐进入了大众视野，从期货到股指期货再到期权，我们国家的金融衍生品品种越来越完善了。以此为契机，今天给聊一聊期权。
----------主题分界线，敲黑板、划重点-----------
之前教过给大家一种方法，也就是遇到自己不会的名词，可以先尝试着把字拆开进行理解。无论是期权、还是期货，其中“期”这个意思我们可以理解成：未来；这样一来就比较容易了，期货就是：未来的货；期权就是：未来的一种权利。（PS：或许有些人说期货不是货，是一种标准化合约，这个我知道，别较真好吗？简单粗暴的理解，不影响应用就行，如果你非要较真，那就较真吧）
下面以股票期权为例，给大家讲解一下，毕竟股票大家都比较熟悉，爱之深、恨之切，做梦也能梦到。
有时候，因为股票的风险太大，你就在想，有没有一种可以锁定风险的金融产品；这个产品，风险是有限的，收益是无限。那么现在有一种新玩法，比如现在持有某个股票A，它现在的价格是10元，你害怕它下跌，这个时候有人给你做个约定：一个月过后的今天不管股票A的价格是多少，你都可以以10元的价格卖给他。
接下来分为2种情况
第一种：一个月后股票A的价格上涨到15元，你放弃行权，这种情况发生时，你手中的股票大涨，你大赚一笔。
第二种：一个月后股票A的价格下跌到5元，你开始行权，以10元的价格卖给它，这样你也避免了一大部分损失。
没错，这就是所谓的期权，即：远期操作的权利。所以期权是未来的一种权利。
看到这里，你也许有个疑问，这么只赚不赔的买卖对于投资者来说那么好？难道期权的创立着是傻子吗？当然不是，天下没有白吃的午餐，别人既然选择卖期权，肯定有他自己的算盘，首先，他肯定能赚一笔期权费（期权费的计算比较复杂，期权的设立者会综合考虑当前的价格、时间以及市场需求进行定价），也就是说从期权的设立者来说，他已经锁定了收益。其次，期权的创立者也并不是和你一个人做生意，期权就像保险，你可以想一下，保险公司怎么会亏钱呢？所以羊毛还是在身上。
总之，期权是一个比较复杂的金融衍生品，要想薅羊毛肯定没那么容易。对于大家来说，还是要反复提示大家两点：
第一点：期权本身是有成本的，买之前一定要计算清楚，在什么情况下可以保本；
第二点：期权是个对冲工具，千万别本末倒置，如果期权不配备相应的基础产品，风险是非常大的。
总之，金融衍生品的非常大，千万别打无准备之仗。
好了，我是啪哥，如果你觉得啪哥写的有点意思，就点个赞，不介意的话给个关注也是极好的。
期权作为金融衍生工具，原本设计出来是用来对冲其底层标的资产价格波动的风险，从而锁定收益，将不确定性转化为确定性，从而化解风险。就比如你持有10元每股的股票，此时你是股票的看多者，但你担心的风险是股票价格下降，因此你希望有一种方式，能够在股票下降的时候，弥补你的损失，这个时候期权就可以起到作用，你可以买看跌期权，约定1个月后以10元的价格卖出，因此，1个月内（美式期权）或1个月后的那一天（欧式期权）即便你的股票跌到8元，虽然在股市上亏2块钱了，但在期权市场上你可以赚2块钱（10-8=2元），这样你实际上维持了不亏不赚的状态（当然会损失期权费）。这里面，合同约定以10元价格卖出，即为执行价P0，而8元则是市场实际交易价格Pa。当然如果股票融券的话，你属于空头，对冲的交易方向则变成了持有看涨期权。
因此，期权是一种权利，这个权利可以让你以一个固定的价格，在未来某个时间购入（看涨期权）或者出售（看跌期权）一定数量的某种标的资产。
我们在回答期权的特点之前，先看看期权定价公式：布莱克-斯科尔斯期权定价模型（BSOP）：
这里C表示的是期权的价格，Pa指的是标的资产的当前实际交易价格，P0是标的资产交易的执行价，r代表连续复利的无风险利率，t代表时间，δ代表标的资产收益率的波动风险。布拉克斯科尔斯期权定价模型主要欧式看涨期权的定价模型，看跌期权则在计算出看涨期权价格后倒算出来，这里不再阐述。
但归结起来，期权价值=内在价值+时间价值
从期权定价模型我们可以看出，看涨期权价格受到几个因素影响：
1、无风险利率的影响。无风险利率越高，期权价格越高，意味着期权执行价按无风险利率折现到现在的现值越低，产生的内在价值就越高，因此期权价格也越高；
2、标的资产价格波动影响。波动越大，期权价格越高，期权的价值就在于对冲股价波动的风险，股价没有波动的话，期权就没有价值；
3、执行价格的影响。执行价格越高，期权价格越低。此意味着期权内在价值越来越小，自然期权价值也越来越小。
4、当期标的资产价格的影响。标的资产价格越高，期权价格越高，即期权的内在价值处于实值状态，价格会更高一些。
5、时间的影响。时间越长，期权价格越高。因为时间越长，期权的时间价值越大，期权价值也就越大。
从以上因素，我们可以得到期权的特点：
1、它必须依附某一个底层标的资产而存在，但又能独立该底层资产而单独交易。股票期权的标的资产时股票，外汇期权的标的资产时外汇，大宗商品期权的标的资产时大宗商品等等，期权必须依赖于这些标的资产而存在，其价格也受这些标的资产价格的制约，但它又是可以独立于这些标的资产进行交易。
2、它能够对冲其所依附的底层标的资产价格波动的风险。通过与现货市场***取相反的将来某个时间交易的方向，从而对冲现货市场标未来资产价格波动的风险，这本来是衍生金融工具的初衷，也是金融衍生品的魅力所在。
3、它可以作为投机工具，放大金融风险。因为期权可以独立进行交易，即便不持有某个期权代表的某个标的资产，也可以进行期权交易，而期权费用相对比标的资产价格而言非常低，因此可以撬动非常大规模的资产交易，这些大规模资产价格的略为波动会造成极大的收益或者极大的损失，反而加剧了风险。
以上，谢谢！
什么是期权，期权分商品期权和上证50期权，商品期权就是以商品期货为标地的，例如豆粕期货上涨那豆粕期权就上涨，期权的特点就是做买方风险有限，收益无限，如果做卖方那就是利润有限，风险无限的，应该这样说期权共有四个方向可以做，买入看涨期权，买入看跌期权，卖出看涨期权，卖出看跌期权，多看看不是很复杂的。
谢谢悟空问答的邀请！
期权是最常见的金融衍生品之一。
所谓金融衍生品，英文原名是Derivative Securities，亦称衍生证券，由普通证券衍生而来，是一种既不像债券（有固定收益），也不是股票（有股本）的金融工具。期权（Options）、期货（Futures）是衍生证券的主要两大类。
购买了衍生证券，便表示你对这个指定证券（Underlying Securities，如阿里巴巴）拥有了某种权利。
期权指拥有权利在指定期限前，用指定的行使价格（即Strike Price）购买阿里巴巴（这称为Call Option ，买入期权）；或拥有权利在指定期限前，用指定的行使价格卖出阿里巴巴（这称为Put Option，卖出期权）。
期权持有人可以按约使用权利，也可以任其作废，还可在有效期内将这个期权转售他人。
请特别注意，做期权时，买“买进期权”或买“卖出期权”的那一方，是有权决定是否履行合约的，是可以放弃的；但是，期货就不一样了，合约到期时，无论如何，都必须履行之前定下的买卖合同。
你对这个问题有什么好的建议吗？欢迎在下方留言讨论！
到此，以上就是小编对于梦见买的机票却坐着高铁的问题就介绍到这了，希望介绍关于梦见买的机票却坐着高铁的1点解答对大家有用。
